Puntos clave:

• Las herramientas de análisis técnico analizan los movimientos de precios para detectar patrones y oportunidades de trading.
• Entre los muchos indicadores de análisis técnico disponibles, algunas de las opciones populares incluyen RSI, promedios móviles, MACD, StochRSI y Bandas de Bollinger.
• Combina el análisis técnico con el análisis fundamental para obtener señales más confiables.

¿Qué es un indicador técnico?

Un indicador técnico es una herramienta que utiliza datos anteriores para estimar los movimientos futuros de precios de una acción. Durante el análisis técnico, los traders utilizan una variedad de indicadores técnicos para pronosticar precios futuros, anticipar fluctuaciones de precios y determinar el movimiento de las acciones. Las indicaciones técnicas se clasifican como rezagadas o adelantadas.

¿Por qué usar indicadores de análisis técnico?

Los indicadores técnicos ayudan a los traders a analizar los movimientos de precios de manera más efectiva. Al aplicar estos cálculos matemáticos a los datos del mercado, los traders pueden identificar mejor las tendencias y las oportunidades de trading potenciales.

Varios tipos de indicadores sirven para diferentes estilos de trading y marcos de tiempo. Mientras que los traders minoristas a menudo utilizan indicadores estándar, los traders institucionales y los quants desarrollan frecuentemente indicadores propios adaptados a sus estrategias.

Esta guía explora los indicadores técnicos esenciales que todo trader debería entender. Examinaremos sus cálculos, aplicaciones y cómo incorporarlos en un enfoque de trading integral.

1. Índice de Fuerza Relativa (RSI)

Fuente:StockGro

El índice de fuerza relativa (RSI) puede servir como un indicador tanto adelantado como rezagado. En su forma más básica, es un indicador rezagado ya que el precio debe moverse antes de que el indicador pueda comenzar a moverse en esa dirección. Esencialmente sigue el precio, con un pequeño retraso. El RSI identifica el impulso del mercado utilizando datos históricos y presentes al indicar factores de preocupación sobre una acción específica. Puede determinar si una acción está sobrevendida o sobrecomprada.

Cuando eres nuevo en los mercados y no estás seguro del impulso de la acción, el RSI puede ayudarte a determinar la posición de la acción en el mercado. Al usar el RSI, ten en cuenta que las señales del RSI varían de 0 a 100, siendo 100 un indicador de sobrecompra y 0 un indicador de sobreventa. Por ejemplo, si el RSI de un precio de acción es mayor que 50, se asume que más comerciantes están comenzando a comprar la acción. Por otro lado, si el RSI de la acción cae por debajo de 50, indica que los comerciantes están vendiendo las acciones.

2. Convergencia Divergente de Promedios Móviles (MACD)

Fuente:ThinkMarkets

El MACD (Convergencia Divergente de Promedios Móviles) es un indicador de impulso que ilustra la relación entre dos promedios móviles del precio de un activo. Se compone de una línea MACD (EMA de 12 períodos menos EMA de 26 períodos), una línea de señal (EMA de 9 períodos de la línea MACD) y a menudo un histograma que representa la distancia entre estas dos líneas.

Los comerciantes a menudo utilizan el MACD para identificar posibles cambios de tendencia a través de divergencias. Por ejemplo, si el precio de un activo crea un máximo más alto mientras que el MACD forma un máximo más bajo, indica un debilitamiento del impulso a pesar de los precios en aumento, sugiriendo una posible reversión o retroceso. Además, los cruces entre la línea MACD y la línea de señal pueden indicar oportunidades de trading: una línea MACD cruzando por encima de la línea de señal podría sugerir una señal de compra, mientras que cruzar por debajo podría indicar una señal de venta.

El MACD se empareja frecuentemente con otros indicadores, como el RSI, para proporcionar un análisis de mercado más completo. Mientras que ambos miden el impulso, lo hacen de manera diferente, ofreciendo una perspectiva técnica más robusta cuando se utilizan en conjunto. Para una inmersión más profunda en el MACD, consulta nuestro artículo dedicado.

3. Bandas de Bollinger (BB)

Fuente:Sahm

Un indicador de banda de Bollinger se utiliza para construir un ancho de banda de la acción en la que típicamente comercia. Es un indicador rezagado ya que se basa en promedios móviles simples de 20 días. La volatilidad se determina por el rango de bandas formadas utilizando bandas de Bollinger para una acción.

Este indicador predice el movimiento continuo del precio dentro de los límites de la banda de Bollinger. Los niveles de desviación estándar de los parámetros se muestran por encima y por debajo de un promedio móvil simple basado en el precio. Un indicador técnico es particularmente beneficioso para los traders que operan con opciones, futuros o acciones, ya que proporciona una indicación instantánea del movimiento del precio. Las bandas de Bollinger emplean un promedio móvil de 20 días para determinar las desviaciones superiores e inferiores en una acción.

4. Promedio Móvil (PM)

Fuente:ThinkMarkets

Los promedios móviles son indicadores técnicos fundamentales utilizados para suavizar los datos de precios e identificar tendencias del mercado. Como se basan en precios pasados, se consideran indicadores rezagados. Los dos tipos principales son el Promedio Móvil Simple (PMS), que calcula un promedio básico durante un período determinado, y el Promedio Móvil Exponencial (PME), que otorga más peso a los datos de precios recientes, haciéndolo más sensible. Los promedios móviles más largos, como el PMS de 200 días, exhiben un mayor rezago y reaccionan más lentamente a los cambios de precio en comparación con los más cortos como el PMS de 50 días.

Los traders utilizan promedios móviles para medir tendencias, considerando a menudo un activo en un mercado alcista si su precio se mantiene consistentemente por encima de un promedio móvil a largo plazo como el PMS de 200 días. Los cruces de promedios móviles también sirven como señales de trading; por ejemplo, un promedio móvil a corto plazo cruzando por debajo de uno a largo plazo (por ejemplo, PMS de 100 días por debajo del PMS de 200 días) puede señalar una posible oportunidad de venta, indicando que el impulso reciente del precio se está debilitando en relación con la tendencia a largo plazo y que una reversión podría ser inminente.

Conclusión

A pesar de que los indicadores muestran datos, es importante considerar que la interpretación de esos datos es muy subjetiva. Por lo tanto, siempre es útil dar un paso atrás y considerar si los sesgos personales están afectando tu toma de decisiones. Lo que puede ser una señal de compra o venta directa para un trader podría ser solo ruido del mercado para otro.

Como con la mayoría de las técnicas de análisis de mercado, los indicadores están en su mejor momento cuando se utilizan en combinación entre sí o con otros métodos, como el análisis fundamental (AF). La mejor manera de aprender análisis técnico (AT) es a través de mucha práctica.